De Kennisgroep aanmerkelijk belang van de Belastingdienst heeft de vraag beantwoord of in het kader van het terugleveren van de aandelen als gevolg van een “bad leaver”-bepaling sprake is van een vervreemdingsvoordeel.
Wat is de situatie?
Een werknemer heeft als onderdeel van een aandelenparticipatieplan van zijn werkgever aandelen om niet verworven in een bv. De waarde in het economisch verkeer van deze aandelen bedraagt € 1.000.000. Dit bedrag is door de werknemer als loon in box 1 in aanmerking genomen. Het aandelenpakket vormt voor de werknemer een aanmerkelijk belang met een verkrijgingsprijs van € 1.000.000.
Na een paar jaar wordt de werknemer op grond van een contractuele verplichting als “bad leaver” aangemerkt en is hij verplicht het aandelenpakket om niet terug te leveren aan zijn werkgever. De waarde in het economisch verkeer van de aandelen bedraagt op dat moment € 5.000.000.
De werknemer neemt het bedrag van € 5.000.000 als negatief loon in box 1 in aanmerking.
Vraag en antwoord
Leidt het terugleveren van de aandelen door de werknemer tot een vervreemdingsvoordeel als bedoeld in artikel 4.12, onderdeel b, van de Wet inkomstenbelasting 2001 (Wet IB 2001)?
Ja, het terugleveren van de aandelen leidt tot een vervreemdingsvoordeel voor de werknemer. Op grond van artikel 4.20 Wet IB 2001 bedraagt de overdrachtsprijs van de aandelen € 5.000.000. De verkrijgingsprijs bedraagt € 1.000.000, zodat het vervreemdingsvoordeel € 4.000.000 bedraagt.
Bad leaver: aandelen terugleveren
Omdat de werknemer kwalificeert als “bad leaver” is hij verplicht om de van zijn werkgever verkregen aandelen in de bv terug te leveren.
De in artikel 4.20 Wet IB 2001 genoemde ‘tegenprestatie bij vervreemding’ bestaat uit het terugleveren van deze aandelen. De waarde in het economisch verkeer van deze aandelen bedraagt op het vervreemdingsmoment € 5.000.000. Dit bedrag wordt aangemerkt als de overdrachtsprijs. De verkrijgingsprijs bedraagt € 1.000.000. Het vervreemdingsvoordeel bedraagt daarom € 4.000.000.
